La libra subió en un día salvaje para los mercados mientras los operadores lidiaban con los datos de inflación de EE. UU. y la agitación política en Westminster.

La libra esterlina subió casi tres centavos frente al dólar hasta 1,379 dólares, impulsada al principio por los informes de un giro en U de Kwasi Kwarteng sobre su mini-Budget.

Pero el gran evento para los mercados globales fue la inflación estadounidense, que llegó a un 8,2 por ciento más alto de lo esperado para septiembre.

De manera crucial, la inflación subyacente, excluyendo los precios de la energía y los alimentos, ha seguido aumentando, alcanzando un máximo de 40 años del 6,6 por ciento.

Eso pareció fortalecer las apuestas de que la Reserva Federal de EE. UU. seguirá adelante con aumentos agresivos de las tasas de interés, impulsando aún más al poderoso dólar.

Inicialmente, también hundió las acciones en Wall Street, donde el S&P 500 cayó hasta un 2,3 por ciento.

Pero hubo un cambio brusco en las horas posteriores a la publicación de los datos: el S&P cerró con un alza del 2,6 %, ya que los inversores parecían haber tocado fondo en un mercado en el que el índice de Nueva York ha perdido una cuarta parte de su valor en lo que va del año.

La suerte del dólar también se revirtió, cediendo terreno frente a la libra.

También significó un día caótico para el euro, que se desplomó un centavo frente al dólar antes de cambiar también de rumbo para llegar a $0,9805, un centavo más alto en el día.

Los analistas inicialmente lucharon por explicar el reposicionamiento repentino. Greg Anderson, jefe global de estrategia cambiaria de BMO Capital Markets en Nueva York, dijo que la respuesta inicial a los datos de inflación de Estados Unidos fue exagerada.

"Estos son signos de un mercado en dificultades, enloquecido por un error leve en un punto de datos", dijo.

La volatilidad marcó el último capítulo en un período que ha visto a los rivales arrolladores del dólar.

La libra esterlina ha bajado un 16 % frente al dólar en lo que va del año, y las pérdidas se han acelerado después del minipresupuesto del Canciller el mes pasado, mientras que el euro ha bajado un 14 %.

Esto se debe al enfoque agresivo de la Reserva Federal para abordar la inflación desenfrenada, así como al estatus del dólar como refugio seguro durante los períodos de incertidumbre global.

Importa porque las importaciones cotizadas en dólares, como el petróleo, se vuelven más caras, mientras que a los países y empresas que han acumulado deudas denominadas en dólares les resulta más difícil pagarlas.

En los EE. UU., existe presión para abordar la espiral de precios, que está causando un dolor de cabeza al presidente Biden a medida que se acercan las elecciones legislativas de mitad de mandato. Pero el precio que pagan la Reserva Federal y otros bancos centrales por subir las tasas es el riesgo de recesión.

Sin embargo, la directora gerente del Fondo Monetario Internacional (FMI), Kristalina Georgieva, hablando en la reunión de la organización en Washington, instó a los funcionarios a mantener el rumbo.

“No podemos permitir que la inflación se convierta en un tren fuera de control: malo para el crecimiento, malo para las personas, malo especialmente para los pobres”, dijo.

Georgieva también reprendió a Kwarteng por sus recortes de impuestos planeados.

Ella dijo: "Nuestro mensaje para todos, no solo para el Reino Unido en este momento: la política fiscal no debe socavar la política monetaria porque, si lo hace, la tarea de la política monetaria solo se vuelve más difícil y se traduce en la necesidad de aumentos aún mayores de tarifas.'